Descubra qual é o melhor investimento de renda fixa até aqui em 2023

Você sabe quais foram os melhores investimentos de renda fixa nos primeiros nove meses de 2023? Para responder a essa pergunta, a Inteligência Financeira pediu para a SuperRico calcular quanto você teria hoje se tivesse investido R$ 100 mil entre janeiro e setembro nos principais produtos da categoria: Tesouro Selic, LCI/LCA, e CDB. A seguir, conheça os números levantados e entenda o cenário econômico para o rendimento positivo da renda fixa de janeiro a setembro deste ano.

Cenário dos investimentos de renda fixa

No começo do ano, diante de um cenário de incertezas no Brasil e no exterior, havia uma sinalização. Os ativos de renda fixa continuariam a ser boas opções para quem buscava investir em 2023. E a expectativa se confirmou, sobretudo porque a taxa Selic se manteve alta, apesar das últimas quedas.

Assim, o cenário positivo para o rendimento da renda fixa deve se manter até o final do ano, mesmo com os prováveis cortes na Selic nas próximas reuniões do Copom.

De acordo com o último boletim Focus, as projeções para os juros básicos da economia, que estão atualmente em 12,75%, ficaram em 11,75% para o fim de 2023; em 9%, no encerramento de 2024; e em 8,5%, no término de 2025.

O melhor investimento em renda fixa em 2023

A seguir, confira o ranking elaborado pela SuperRico e conheça os melhores investimentos de renda fixa em 2023.

Os dados mostram que, nos nove primeiros meses de 2023, o rendimento bruto do Tesouro Selic superou o de um CDB que pague 98% do CDI – ou de uma LCI ou LCA que pague 90% do CDI.

Entretanto, após o desconto do Imposto de Renda, o investimento em uma LCA ou LCI que renda 90% do CDI se mostrou mais vantajoso. Isso porque não há cobrança de IR para essas letras de renda fixa.

1° lugar: LCA e LCI: melhor investimento em renda fixa em 2023

Na comparação dos investimentos de renda fixa nos nove primeiros meses do ano, de acordo com a SuperRico, as Letras de Crédito Imobiliário e as Letras de Crédito do Agronegócio tiveram o melhor rendimento. De acordo com a simulação da SuperRico, quem investiu R$ 100 mil no começo do ano em uma LCI ou LCA que remunere 90% do CDI, somaria, no começo de outubro, R$ 108.919,68.

Uma grande vantagem tanto das LCIs quanto das LCAs é que são produtos isentos de Imposto de Renda. Isso quer dizer que a rentabilidade obtida já é líquida e dela não é preciso descontar mais nada.

Nos outros investimentos mais comuns de renda fixa, entretanto, o investidor paga Imposto de Renda seguindo uma tabela regressiva. Assim, as alíquotas diminuem conforme o tempo que a aplicação é mantida. 

O que são LCI e LCA?

As Letras de Crédito Imobiliárias (LCI) e do Agronegócio (LCA) são títulos securitizados. Estamos falando de “promessas de pagamento” negociadas entre as modalidades de financiamento de atividades do mercado imobiliário e do setor rural.

2° lugar: quanto rendeu o Tesouro Selic em 9 meses?

Na comparação dos melhores investimentos de renda fixa do ano, o Tesouro Selic ficou em segundo lugar. Nos 9 primeiros meses de 2023, os R$ 100 mil investidos renderiam R$ 10.020,67 (rendimento bruto).

Vale lembrar, entretanto, que é preciso descontar o Imposto de Renda e a taxa de custódia de 0,2% para os valores que ultrapassem R$ 10 mil – até esse valor não há cobrança. Sendo assim, ao final de nove meses, o investidor somaria R$ 108.267,05 em sua conta.

O que é Tesouro Selic?

O Tesouro Direto é um programa criado entre o Tesouro Nacional e a B3. É pelo Tesouro que investidores podem comprar e vender títulos públicos, tornando-se, assim, credores do governo federal. Entre as opções disponíveis, o Tesouro Selic (antigo LFT), por exemplo, tem rentabilidade que acompanha as movimentações da taxa Selic.

3° lugar: saiba quanto rendeu o CDB em 2023

Quem investiu, no começo do ano, R$ 100 mil em um CDB (Certificado de Depósito Bancário ) que remunere 98% do CDI teria, após nove meses, R$ 108.006,04. Isso porque o rendimento bruto de R$ 9.704,29, após o desconto do IR, cairia para R$ 8.006,04 (rendimento líquido).

O que é CDB?

A sigla CDB significa Certificado de Depósito Bancário. Trata-se de um título de renda fixa emitido por bancos e funciona como um empréstimo a um banco, com um prazo predeterminado e cuja taxa de remuneração varia de CDB para CDB.

E o Ibovespa?

Por fim, para fins de comparação, vale falar um pouco de renda variável. De acordo com os cálculos feitos pela SuperRico, quem investiu R$ 100 mil em algum produto vinculado aos rendimentos da bolsa de valores, tendo como parâmetro o Ibovespa, chegaria ao fim dos nove primeiros meses do ano com R$ R$ 105.279,66, já com o desconto do Imposto de Renda.

Nesse sentido, é importante destacar que o Ibovespa é uma carteira teórica com as principais ações do Brasil e serve como um termômetro do mercado de renda variável. É como se o investidor comprasse as ações mais importantes da Bolsa brasileira, em diferentes quantidades, de modo a investir na parte mais representativa do mercado acionário local.

Remuneração da renda fixa: saiba mais

As condições de remuneração variam de papel para papel, de prazo para prazo e de emissor para emissor. Normalmente esses investimentos seguem alguns indicadores de referência – os principais são a Selic, o CDI  e a TR (taxa referencial).

É seguro investir em renda fixa?

Apesar de ser mais seguro investir em renda fixa do que em variável, ela também apresenta alguns riscos. Alguns títulos de renda fixa pagam taxas melhores, porém eles têm risco envolvido, como as debêntures e os fundos de crédito privados.

Que cuidados devo ter com a renda fixa?

Ao investir em renda fixa, é preciso analisar o que o mercado financeiro oferece e escolher os produtos que mais têm a ver com seu perfil. A recomendação dos especialistas é diversificar os investimentos, ainda que com títulos de uma mesma classe de ativos.

É fundamental ter em mente que cada aplicação possui uma característica específica – por isso, é muito importante que o investidor entenda as condições de liquidez  (prazo de resgate), volatilidade e rendimento de cada título.

Você vai encontrar inclusive produtos de uma mesma categoria com condições completamente diversas. Fique atento.

Quando e como resgatar o dinheiro aplicado em renda fixa

Os títulos privados de renda fixa possuem uma data de vencimento. Isso significa que, originalmente, eles só podem ser resgatados em seu vencimento.

Existe a possibilidade, entretanto, de fazer a venda antecipada desses títulos no mercado secundário. Mas isso vai depender de você encontrar outro comprador para os títulos que você deseja vender.

Nesse sentido, como esse mercado não possui tanta liquidez, normalmente a venda antecipada é feita para o próprio emissor do título. E, nesse caso, é comum que o título sofra uma depreciação.

Geralmente, o valor a ser recebido após o resgate acaba sendo o patrimônio investido, sem a rentabilidade. Há situações inclusive em que esse valor é até menor.

Portanto, a dica final é que você se planeje para manter seus títulos até o vencimento, tendo em vista  que essa é a única forma de garantir que você receberá a rentabilidade estabelecida inicialmente.

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